年內新成立基金髮行份額突破2萬億份!
權益基金依舊是新發基金的主力軍,而債基發行份額同比接近減半!
權益基金髮行火爆
數據顯示,截至8月19日,年內新成立基金總髮行份額達20031.74億份,已突破2萬億份。
從歷史情況看,此前僅有2020年基金髮行份額突破過2萬億份,達31413.64億份。2020年前8月,新成立基金總髮行份額達20162.85億份,隨着今年8月下旬新基金陸續成立,今年前8月基金髮行總份額有望超過去年同期,創造歷史新高。
從具體類型來看,新成立股票型基金309只,發行份額達2699.74億份;混合型基金591只,發行份額達13310.89億份;債券型基金185只,發行份額達3681.85億份;另類投資基金1只,發行份額達2.33億份;QDII基金21只,發行份額達270.78億份;此外,今年還有9只REITs基金新發,發行份額達64.00億份。
從月度來看,1月至5月發行逐步趨冷,總髮行份額分別為4901.40億份、2966.80億份、2819.95 億份 、 1404.76 億份和 1319.07 億份。此後,6月基金髮行市場開始回暖,6月、7月新成立基金髮行份額分別為 2838.54 億份和2441.67億份。
上海證券基金評價研究中心負責人劉亦千認為,基金髮行規模突破2萬億是火熱行情與投資者意願提升共舞之下的結果。首先,在過去兩三年股票市場行情火熱的大背景下,基金賺錢效應得到充分體現,發行數量必然會上升。其次,經過多輪的投資者教育,公募基金的社會認知度大幅提升,投資價值也得到社會廣泛認可,成為大眾投資者越來越普遍的重要投資選擇。此外,隨着房地產投資屬性削弱、銀行理財規模鋭減,居民需要一個渠道去共享國民經濟的財富增長。而公募基金產品的回報收益具有較強的競爭力,吸引眾多投資者參與。
爆款基金數量減少
儘管總體發行規模維持在較高水平,不過從單隻基金的平均發行份額來看,今年年內新成立基金平均發行份額為17.93億份,相較於去年的22.39億份出現了明顯縮量。
不過,基金髮行規模曲線也趨向平緩,超過200億份額級別的爆款基金今年尚未出現,50億份以上的基金數量反而增多。
去年整體市場火熱,爆款權益基金頻頻出現,不停刷新最高發行規模紀錄,2020年前8個月,發行份額達到百億的主動偏股類基金有21只,50億以上的達到60只。但在今年結構性行情的持續演繹下,百億級別的爆款基金並沒有達到去年的火爆盛況,截至8月19日,發行份額達到百億的主動偏股基金有11只,50億以上的達到74只。
權益基金大發展
權益基金依舊是新發基金的主力軍。
年內新成立權益類基金900只,發行規模超過1.6萬億份。值得注意的是,權益類基金的發行在全部新發基金中所佔比例也有大幅提升。今年新成立的股票型和混合型基金佔全部新發基金的近80%,去年這一比例約為65%。
與之相對的是,債券型基金的數量有所萎縮。去年前8個月債基發行數量為342只,而今年債基發行數量降至185只;發行份額也從 7157.85 億份降至3681.85億份,將近減半。
劉亦千分析認為,權益基金的發行佔比上升或是市場選擇的結果。首先,債券市場的市場化定價水平還有待提升,對於基金公司而言,尋找優秀標的並不容易。其次,從收益上來看,過去兩三年債券類基金與權益類產品相比不具備收益競爭力。第三,從監管導向來看,權益基金是行業重點發展的品類,受到行業更多的關注和支持,權益類基金的發行數量上升是行業選擇、市場選擇、投資者選擇的共同結果。
(文章來源:中國證券報)