5年期LPR大降，你的房貸可以省多少？

本文來自微信公眾號：新浪財經 （ID：sinacaijing），作者：徐苑蕾，原文標題：《央媽520大禮包！5年期LPR大降15基點，創最大降幅！百萬房貸可少還3萬利息，存量房也受益》，頭圖來自：視覺中國

今日，央行送出了一個“520大禮包”。根據央行公佈最新一期的貸款市場報價利率（LPR），1年期LPR為3.7%，與上期持平，5年期以上LPR為4.45%，在此前4.6%的基礎上下調15個基點。

5年期LPR下調是提振購房情緒的重要工具，對購房者意味着房貸成本的減少。根據估算，如果房貸100萬分30年以等額本息的方式還款，五年期LPR從4.6%降至4.45%後，累計利息可節省約3.2萬元，月供減少約89元。

15基點，5年期單獨降息，創最大降幅

根據新浪財經查詢，此次五年期LPR的下調是2020年新冠疫情初發後的第四次調整。過去三次下調分別在2020年2月、4月和2022年1月，下調幅度分別為5基點、10基點和5基點。

而此次五年期LPR的調整主要呈現出兩個重要特點：一是單次降幅最大，達到15個基點，遠超出市場預期；二是5年期LPR單獨降息，而一年期維持不變。

LPR改革始於2019年8月。目前，LPR是由18家銀行按公開市場操作利率（主要指中期借貸便利利率）加點形成的方式報價，由全國銀行間同業拆借中心計算得出，為銀行貸款提供定價參考。

無論對於宏觀經濟抑或是產業經濟，此次五年期LPR的下調都影響重大，尤其在當前處於低迷期的房地產市場，五年期LPR的下調對於降低購房成本、降低中長期開發貸款和經營貸款成本等都會產生積極作用。

易居研究院智庫中心研究總監嚴躍進表示，此次LPR下調和國際市場走向不一致，歐美等國已經出現加息，而我國LPR的走向充分説明貨幣政策的穩定性和持續性，重心在於防範經濟繼續下行。

中原地產華南區總裁兼深圳中原董事總經理鄭叔倫指出，目前經濟與疫情壓力下，一方面，企業資金困難，急需政府為企業解決融資問題，降低融資成本，穩定經濟；另一方面，穩增長被擺在更重要位置，促進房地產合理消費成為政府的重要手段。

“LPR下調將進一步推動房地產復甦，雖然目前全國各地不斷鬆綁政策，但明顯的復甦尚未到來，市場仍處於底部。”鄭叔倫説道。

根據不完全統計，截至4月末，全國已經有超100個城市鬆綁樓市政策。不過即便如此，房地產全鏈條依然處於下行狀態，不管是投資端、銷售端還是需求端都不見明顯起色。

國家統計局數據顯示，今年1-4月，全國商品房銷售額為37789億元，同比下降29.5%，房地產開發投資39154億元，極為罕見地出現下滑，同比下降2.7%。

百萬房貸少3萬利息，二套房、存量房也受益

五年期LPR下調以降低房貸月供，這是提振購房情緒的重要工具。目前看，按揭已經進入了新一輪降息週期。

5月15日，央行發佈通知明確，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為LPR-20基點，即將首套房貸利率下限從4.6%下調至4.4%

政策宣佈後，不少城市已經聞風而動。根據易居研究院的統計，全國已有20個城市的個別銀行出現了4.4%的首套房貸利率，這些城市目前主流利率為4.6%-5.0%。

而此次五年期LPR的調整，則意味着，首套房貸利率下限將進一步從4.4%下降至4.25%，接近2016年房貸利率85折期間4.165%的水平。

根據估算，如果房貸100萬分30年以等額本息的方式還款，五年期LPR從4.6%降至4.45%後，累計利息可節省約3.2萬元，月供減少約89元。

值得注意的是，除了首套房貸之外，隨着五年期LPR的下調，二套房和存量房也會受益。

目前，二套房商貸利率下限為LPR+60基點。廣東省規劃院住房政策研究中心首席研究員李宇嘉表示，“5年期LPR大幅降低，二套房也就降息了。再加上多數城市開始實施‘認房不認貸’，很多二套房會收益。”

而對於存量房貸，一位股份行廣州支行的貸款經理表示，從2020年下半年開始，銀行已經通知存量按揭客户可以將存量浮動利率貸款的定價基準轉換為LPR，所以目前大多數人的房貸都是採用LPR定價模式。

“轉化成LPR定價模式之後，房貸一般會每年調整一次。像我們銀行，每年1月1日會以上一年的LPR進行調整。”該貸款經理説道。

不過該貸款經理也補充道，雖然五年期LPR以及首套房商貸下限都下調了，但是具體定價還是由銀行來出具。目前他所在的銀行首套房商貸利率為LPR+40基點，“4.25%或者4.4%基本都很難實現。”

隨着一系列利好政策的不斷釋放，市場普遍觀點認為，房地產市場有望在下半年企穩回升。“利率繼續下調，購房成本下降，有利於進一步增強市場信心，推動市場從谷底反彈。但交易量要恢復至正常水平，還需其他調控政策的配合。”鄭叔倫説道。

李宇嘉則表示，隨着疫情緩解，5月份抗疫打掃戰場，6月份經濟社會循環步入正軌，一攬子政策開始見效，包括疫情紓困、各地激勵樓市，央行降息等等，其疊加效應將在下半年全面顯現，房價和銷售的底部已經開始顯現，下半年將全面回升。

本文來自微信公眾號：新浪財經 （ID：sinacaijing），作者：徐苑蕾