漲價潮來了？一句話“引爆”A股有色金屬板塊，這些稀土概念股衝上漲停

記者 |陳慧東

3月1日，A股有色金屬板塊表現活躍。

截至當日收盤，東方財富有色金屬板塊整體上漲3.18%。北方稀土（600111.SH）、廣晟有色（600259.SH）、章源鎢業（002378.SZ）、西藏珠峯（600338.SH）、合金投資（000633.SZ）漲停，五礦稀土（000831.SZ）漲9.73%，盛和資源（600392.SH）、中色股份（000758.SZ）漲逾7%，贛鋒鋰業（002460.SZ）、洛陽鉬業（603993.SH）、東方鉭業（000962.SZ）等個股漲逾5%。

消息面上，3月1日上午，國務院新聞辦就工業和信息化發展情況舉行發佈會。此前，為依法規範稀土開採、冶煉分離等生產經營秩序，有序開發利用稀土資源，推動稀土行業高質量發展，工信部起草了《稀土管理條例（徵求意見稿）》，在官網公開向社會徵求意見。

工信部部長肖亞慶在發佈會上表示，中國是稀土大國，資源量最多，產量和出口量也是最多。但是有一個現象值得關注，“我們現在稀土沒賣出‘稀’的價格，賣出了‘土’的價格，這是惡性競爭，競相壓價，使得這種寶貴的資源浪費掉。” 此外，肖亞慶講話還涉及稀土生產的環保問題、稀土資源的綜合利用效果、稀土產品低水平、稀土產業鏈的國際分工等。

消息既出，A股有色金屬板塊瞬間被“引爆”，而有色金屬行業是否將迎來“漲價潮”？

對此，千門資產投研總監宣繼遊向界面新聞表示，發佈會的講話透露出兩點重要信號，一是會對稀土放開漲價空間，因為此前稀土價格在配額制限制下缺少自主定價權，放開漲價空間將促使在未來一段時間內稀土價格迎來上漲；二是今年1月份，工信部發布了稀土管理條例的徵求意見稿，已經考慮到了稀土行業競爭壓價、資源綜合利用效率較差、環保等問題，後續條例的推出將有利於推動國內稀土行業高質量發展。

工信部、自然資源部日前下達2021年第一批稀土開採、冶煉分離總量控制指標，分別為84000噸、81000噸，同比分別增長27.28%和27.56%，上調力度僅次於2018年。要求各稀土集團嚴格遵守環境保護、資源開發、安全生產等有關法律法規，按指標組織生產，不斷提升技術工藝和清潔生產水平及原材料轉化率。

與此同時，有色金屬期貨價格近期上漲迅猛。以銅為例，截至3月1日收盤，滬銅期貨主力合約報67450元/噸，較2月初上漲約17%。

華金證券3月1日發佈有色金屬行業週報認為，短期情緒釋放工業金屬價格衝高回落，中期基本面趨勢不變，當前階段工業金屬銅、鋁全球復甦下的供給偏緊格局不變。本週有色金屬行業各子板塊市場表現來看，鋰、稀土、其他稀有小金屬板塊當前估值排名靠前；銅、鋁、鉛鋅板塊估值較低。

華創證券研報認為，流動性收緊預期持續升温致全球股市及大宗商品快速下跌。中短期，流動性無法再為價格上漲提供動力，大宗商品牛市進入後半段，但美債收益率上漲不意味着行情結束。海外疫情向好和美刺激方案落地將帶動海外需求，同時國內大中型企業訂單飽滿，3月也將進入需求旺季，價格從流動性邏輯向需求邏輯切換，價格仍有望創新高。長期看，新能源汽車高發展確定性較高，鋰鎳鈷銅箔需求高成長可期；因現貨少但下游仍有補貨需求，鐠釹氧化物價格繼續大幅上漲；需求增速大於供給，鐠釹氧化物價仍有上漲空間。