半導體龍頭股三安光電遭大基金減持！
大基金擬減持三安光電不超過2%股份
按照三安光電最新收盤價（36.31元/股）計算，對應的擬減持金額不超過32.53億元。
據證券時報記者統計，大基金於2015年上半年新進成為三安光電前十大股東，持股數量為2.17億股，持股佔流通股比例為9.07%。此後大基金分別在2015年以及2016年三季度進行了加倉，持股佔流通股比例提高到了11.30%。隨後公司在2020年進行了兩次減持，共減持8157萬股。截止今年6月30日，大基金在公司十大流通股東中排名第二，持有3.79億股，佔流通股份比例為9.3%。
大基金減持三安光電數量統計
根據資料，三安光電主要從事化合物半導體所涉及的部分核心原材料、外延片生長和芯片製造，是產業鏈的核心環節，也是附加值高的環節，屬於技術、資本密集型的產業，是國內產銷規模首位的化合物半導體生產企業。
今年上半年，受益於LED芯片和集成電路產品銷量增長，三安光電實現營業收入61.14億元，同比增長71.38%；歸屬於母公司股東的淨利潤為8.84億元，同比增長39.18%；基本每股收益0.2元。
市場表現方面，三安光電在2019年5月20日創下8.52元/股的階段新低，隨後股價便震盪上行，並在2021年8月4日創下44.92元/股的歷史新高。期間，公司股價漲幅高達372%。截止8月31日收盤，公司股價報36.31元/股，上漲0.53%，總市值1626億元。
大基金一期進入退出期 多隻個股遭減持
據瞭解，大基金成立於2014年，由國家財政、國開金融、亦莊國投代表北京市及北京經濟技術開發區發起設立。採用市場化運作、專業化管理的模式，重點投資集成電路芯片製造業，兼顧芯片設計、封裝測試、設備和材料等產業。
根據天眼查數據，截至目前，大基金對外投資項目為78個，投資對象包括上市公司和非上市公司。另外，歷史對外投資項目17個。據不完全統計，以上市公司十大流通股東為標準，截止今年上半年，大基金總共持有17只股票，上半年新進3只股票，共減持18只股票。
事實上，大基金已經開始有選擇、分階段退出。據悉，按照大基金自身規劃，2019-2024年進入退出期，目前已公告減持計劃的有安集科技、北斗星通、北方華創、國科微、匯頂科技等。由於設計類企業發展較快，已逐步縮小與國外差距，因此減持情況也以設計類公司居多。
2021年8月30日晚間瑞芯微發佈公告稱，減持計劃減持數量已過半，股東國家集成電路產業投資基金股份有限公司累計減持0.65%股份。
7月29日晚間，兆易創新發布公告稱，大基金於今年1月份公佈的減持計劃實施完畢，通過集中競價交易方式累計減持公司2%股份，比此前預計的減持截止日提前了將近一個月。大基金合計減持1131.81萬股，套現19.94億元。
7月14日晚間，國科微公告，大基金於7月6日-7月13日期間減持180萬股，佔公司總股本的1%，減持均價121.52元/股。公司6月10日晚間披露，大基金擬15個交易日後6個月內以集中競價交易方式減持不超360.64萬股，即不超過公司總股本的2%。
7月9日晚間，太極實業也發佈公告稱，持股5%的國家大基金一期，擬減持公司股份不超總股本的1%，套現近2億元。
6月29日，長電科技公告稱，大基金於6月8日至6月25日累計減持1779萬股，佔公司總股本的1.00%，本次減持計劃減持數量已過半。
芯片巨頭中芯國際也未能倖免，大基金一期於今年6月18日、4月9日、4月12日、1月5日減持中芯國際港股，持股比例由10.21%降至7.81%。
安信證券認為，減持並不動搖國家對半導體產業未來發展前景的積極樂觀態度，反而是對資金的一次結構性調整，將資金從已在技術上取得部分突破的領先企業轉移至仍需資金支持研發運營的企業，雖然對短期市場情緒有一定影響，但並不影響企業未來發展邏輯。另外，縱觀全球半導體發展歷史，半導體企業兼併購往往頻繁發生，大基金加速資金回籠，未來也利於參與國內企業併購重組，幫助國內半導體企業做大做強，向平台化企業靠攏，發揮產業間協同優勢，形成良好的半導體產業生態。
大基金二期加速佈局 重點投向這些領域
在大基金一期有序退出的同時，大基金二期正在加速佈局。
國家大基金二期於2019年成立，2021年全面進入投資階段。機構指出，大基金一期投資佈局以製造領域為主，關注各產業鏈龍頭，而大基金二期更聚焦短板明顯的半導體設備、材料領域。規模超2000億的國家大基金二期將撬動更廣泛的社會資金進場，為集成電路行業帶來更多資金和資源。
大基金總裁丁文武曾表示，大基金二期將從3個方面重點支持國產設備與材料發展：（1）二期基金將對在刻蝕機、薄膜設備、測試設備和清洗設備等領域已佈局的企業保持高強度的持續支持，培育中國大陸“應用材料”或“東電電子”的企業苗子；（2）加快開展光刻機、化學機械研磨設備等核心設備以及關鍵零部件的投資佈局，填補國產工藝設備空白；（3）督促製造企業提高國產裝備驗證及採購比例，為更多國產設備、材料提供工藝驗證條件。
自去年大基金二期向紫光展鋭注資完成首次投資後，目前已對外投資的項目包括中芯國際、中芯南方、中芯京城、睿力集成、紫光展鋭、合肥沛頓存儲、長川製造、艾派克、智芯微、華潤微等多家公司。
8月11日，中國電信公佈的中籤結果顯示，大基金二期參與公司的戰略配售，獲配股數1.72億股，鎖定期為12個月。同時，大基金二期也參與了格科微戰略配售，獲配股數695萬股，獲配金額約1億元，限售期12個月。
7月27日，南大光電發佈稱，為加快光刻膠事業發展，公司持股71.67%的控股子公司寧波南大光電擬通過增資擴股方式，引入戰略投資者國家集成電路產業投資基金二期股份有限公司。根據公告，大基金二期擬以1.833億元認購寧波南大光電的新增註冊資本6733.19萬元。本次增資後，大基金二期持股18.33%。
7月2日，中微公司發佈公告，公司向大基金二期等20家機構定向增發8023萬股股份，募集資金總額為82億元，價格為102.29元/股。其中，大基金二期獲配25億元。
6月7日華潤微公告稱，公司全資子公司華潤微電子控股有限公司擬與大基金二期發起設立潤西微電子（重慶）有限公司，註冊資本擬為50億元人民幣，由項目公司投資建設12寸功率半導體晶圓生產線項目，項目計劃投資75.5億元人民幣。
安信證券指出，隨着大基金一期的良性推出，更有利於將資金針對性地投入到較為薄弱的設備材料領域，幫助國內企業在高額研發投入下打造更加良好的生態，早日實現在關鍵領域上對國外設備的進口替代，扶持國內半導體設備企業做大做強，極大地推動了國產設備在國內的滲透率提升，國產半導體設備將站上風口浪尖。
新時代證券認為，2021年上半年中報陸續出爐，絕對多數半導體公司業績增長表現優秀，展望後續半導體行業發展態勢，認為優質的國產半導體設備、材料廠商有望繼續受益於行業產能擴張，國產替代將迎來絕佳機遇。
編輯：萬健禕
來源：證券時報網