新能源賽道連續回撤 機構和外資趁機“抄底”
2022年頭兩個交易日,以鋰電、光伏為代表的新能源賽道出現較大幅度調整,申萬電力設備行業指數兩個交易日跌去7%,寧德時代等龍頭公司股價回撤近10%。
有觀點認為,機構調倉換股是造成新能源板塊出現回調的主要原因。從盤面結構上看,近期市場風格確實出現一定程度的高低切換:在賽道股下跌的同時,銀行、地產等低估值品種表現強勢。
但從交易所公佈的龍虎榜及大宗交易數據看,近期並未出現機構資金大舉撤離新能源賽道的情況。相反,部分個股在下跌過程中還獲得機構“抄底”。
昨日,鹽湖提鋰板塊的西藏礦業股價遭遇跌停。盤後龍虎榜顯示,西藏礦業賣出前五均為營業部席位,平安證券北京金融大街營業部大舉拋售1.47億元;買入前五則出現3家機構席位,合計買入1.39億元。
鹽湖股份昨日下跌1.39%,全天發生4筆大宗交易,買方均為機構,賣方均為券商營業部。這4筆大宗交易總計成交600萬股,成交價格33.18元/股,成交總額接近2億元。
萬億市值鋰電龍頭寧德時代昨日同樣有大宗交易,且成交價格有溢價。數據顯示,寧德時代昨日發生5筆大宗交易,買賣雙方均為機構,合計成交股數16.86萬股,成交價格551.82元/股,較昨日收盤價547.50元小幅溢價。
2021年年末,被譽為“聰明錢”的北向資金持續加碼新能源等成長賽道,這一趨勢在新年頭兩個交易日仍在延續,並未受到股價波動的影響。
昨日盤前,港交所公佈了截至1月4日收盤的北向資金持股明細。數據顯示,雖然新年首個交易日北向資金整體淨買入規模僅為4.6億元,但多隻新能源股票獲得外資大舉加倉。
億緯鋰能新年首個交易日股價下跌5.62%,當天獲北向資金加倉272.51萬股,加倉幅度達2.05%。璞泰來、國軒高科、特鋭德、新強聯等週二北向資金持股數量均增長超過1%。寧德時代週二獲北向資金加倉21.3萬股,淨買入額超過1億元。
近期新能源板塊整體消息面仍然偏於積極。根據上海鋼聯發佈的數據,電池級碳酸鋰均價目前已升至29萬元/噸,最高報價突破30萬元/噸;蔚來、小鵬、理想等造車新勢力公佈2021年度銷量,多家車企年度交付量實現翻倍以上增長;工信部等五部門聯合印發智能光伏產業創新發展行動計劃,明確到2025年新型高效太陽能電池量產化轉換效率顯著提升。
在部分機構人士看來,外部因素導致的資金情緒波動,或許是造成開年賽道股遇冷的主要原因。
國海證券策略首席胡國鵬昨日盤後發表觀點,表示近期美債收益率出現顯著上行,新年兩個交易日上行幅度接近14個基點,並逼近去年高位。美債利率快速上行可能對部分高估值板塊有壓制作用,主要集中在成長風格。
胡國鵬認為,1月市場機會仍然大於風險,穩增長政策主導的估值擴張是春季躁動的主要驅動力,市場大概率不會重演去年2月份的調整。成長板塊在調整後的性價比值得關注,可以沿着產業週期的演繹路徑尋找較為確定的成長方向。
中信證券表示,2022年新能源汽車補貼政策已落地,車企將持續投放優質車型,汽車行業的智能電動大趨勢將持續加速,推動電動化、智能化細分賽道景氣向上。中信證券維持2022年新能源汽車銷量預測,預計全年銷量達480萬輛,同比增長38%。預計2025年新能源汽車滲透率接近20%,到2030年接近50%。
(文章來源:上海證券報)