圖源：交通銀行
3月26日晚間，交通銀行披露2020年度經營業績。
去年，交行實現淨利潤（歸屬於母公司股東）782.74億元，同比增長1.28%；淨經營收入2467.24億元，同比增長5.96%；負債結構的最佳化穩定利息淨收入“基本盤”，集團淨利息收益率1.57%，總體表現平穩。
交行新晉十萬億國有行，截至2020年末，該行資產總額達10.7萬億元，較上年末增長8%；不良貸款率1.67%，不良持續加速出清，去年全年處置不良貸款829.11億元，同比增長31%，近三年累計化解2134億元，超過2012年至2017年6年總和。
當天，交行董事長任德奇、行長劉珺等領銜多位高管召開2020年業績釋出會，回應了市場關注熱點問題：涉房貸款情況、息差走勢、資產負債管理、財富金融佈局、理財淨值化轉型、合資理財定位、綠色金融、服務長三角一體化建設等等。
對於交行的2021年的重點方向，交行行長劉珺認為是這五個方面：
1、建設長三角龍頭銀行，完善“業務跨區域發展、客戶跨區域管理、資源跨區域配置、人才跨區域交流”的一體化體制機制。
2、深入推進數字化轉型，加快客戶服務平臺、營銷中臺、企業級風控平臺等研究，重構管理模式和業務流程；
3、深耕財富金融特色，加快集團產品線優勢聯動，打造更多現金管理、權益類“爆款”產品，堅持線上線下相結合；
4、提升金融服務質效，服務小微、“三農”、“鄉村振興”，同時發揮綜合化全牌照和國際化佈局優勢，服務科技創新、產業鏈供應鏈升級等新領域；
5、持續打造“全覆蓋、全流程、專業化、責任制”的全面風險管理體系，持續深化風險授信和反洗錢改革等。
邁入10萬億俱樂部，三年累計化解不良2134億
年報顯示，截至去年末，交行資產總額達10.70萬億元，較上年末增長8%。
營收表現上，全年實現淨經營收入2467.24億元，同比增長5.96%，近三年複合增長率為7.88%。其中，利息淨收入、手續費及佣金淨收入同比分別增長6.42%、3.35%。
資產質量方面，2020年末交行不良貸款率1.67% ，較上年末微升0.20個百分點；不良貸款餘額976.98億，較上年末的780.43億大幅增加。
“在經歷新冠疫情的衝擊之後，交通銀行仍然實現了營收淨利的雙增長來之不易，這得益於交行走上了一條‘穩態’和‘敏態’兼具的韌性發展之路。”交行2020年財報業績會現場，交行行長劉珺介紹。
劉珺介紹，去年全年處置不良貸款829.11億元，同比增長31%，近三年累計化解2134億元，超過2012至2017年6年總和，逾期貸款餘額和佔比較年初實現雙降。
對於2021年交行資產質量趨勢，業績會上，交行副行長殷久勇預測，雖然疫情影響還未完全消退，加上受風險分類新規頒佈程序可能加快等因素影響，預計未來資產質量管控的壓力仍然較大。但交行資產質量趨勢性向好的態勢將得到延續，不良率有望穩中趨降。
“實踐告訴我們，銀行的資產質量是‘三分放、七分管’。”殷久勇表示，“下一階段，我們會選擇符合交行發展戰略導向和經營目標的客戶型別，調整和最佳化客戶結構、信貸結構，同時著力完善貸投後管理體系、健全貸投後工作機制，綜合運用各類處置手段，加快存量風險貸款出清，並強化信貸責任約束，夯實前中後臺部門經營管理主責，加強追責問責。”
去年上半年受疫情影響，交行信用卡逾期率一度明顯抬升，不過截去年末，在其他各類個人貸款均有上升的同時，僅信用卡貸款餘額有所下降、不良率也得到遏制。
截至2020 年末，交通銀行信用卡貸款餘額為4641.1億元，較上年末減少32.77億元；不良貸款率2.27%，同比下降0.11個百分點。
涉房貸款未及上限，房地產融資紅線影響小
對市場關注的涉房貸款情況，交行行長劉珺表示，房地產貸款集中度管理制度對交行影響較小，“今年交行將嚴格按照房住不炒的政策導向，堅決落實監管部門房地產調控的政策，房地產貸款佔比將保持基本穩定。”
去年12月，央行行、銀保監會發布《關於建立銀行業金融機構房地產貸款集中度管理制度的通知》，設定房地產“三條紅線”融資新規，其中交行對應的“中資大型銀行”一檔要求房地產貸款佔比上限不超40%，個人住房貸款佔比上限不超32.5%。
年報顯示，截至2020年末，交行房地產貸款（對公+按揭）共16420億元，佔客戶貸款比重為28.07%；其中對公貸款3489.85億元，佔客戶貸款的5.95%，按揭貸款12937.73億元，佔客戶貸款的22.12%。
近來，深圳、廣州、上海、北京等地都開展了轄內商業銀行個人住房貸款管理專項自查、督查。今年1月末，上海還要求上海地區商業銀行對2020年6月份以來發放的消費類貸款、經營性貸款以及個人住房貸款進行全面自查。
對於交行個人經營貸違規流入房市的排查情況，“交行在今年一季度開展了個人經營性貸款用途合規性排查，目前已經或者正在透過凍結客戶額度、提前收回貸款等方式落實整改。”劉珺回應，這也是今年的重點工作之一。
劉珺表示，“下一步，交行將進一步加強個人經營貸用途管理。一方面，加強貿易背景稽核和用途監控，嚴防信貸資金流入違規領域；另一方面，加強資料分析，進一步最佳化監測規則，防範群發欺詐風險，同時提升信貸人員風險合規意識和能力，加強員工行為管控。”
劉珺介紹，對公涉房貸款業務，交行重點還是將信貸資源向三大都市圈、成渝雙城經濟圈等地區財務比較穩健、區域市場佈局比較合理的優質房企，及區域和成本優勢相對比較明顯的住宅專案進行傾斜；個人房貸方面，重點支援輻射力比較強、房價比較合理、剛需比較旺盛的區域城市的房貸業務和購房需求。
理財產品規模目標1.3萬億 這些打法曝光
交行財報顯示，截至2020年末，集團口徑理財產品時點規模（含新老產品）11084.41億元，同比增長16.37%，完成去年業績釋出會“1.1萬億規模”目標。其中，淨值型產品餘額6826.04億元，較年初增加93.29%，餘額佔比61.58%。
可以看看理財產品投資投向，其中債券佔比47.04%，現金及銀行存款佔比21.75%，非標準化債權類資產佔比10.53%，權益類投資佔比5.88%。
2021年，交行提出理財產品目標規模約1.3萬億元。“比較保守的目標是1.2萬億元。”交行業務總監、交銀理財董事長塗宏在回答券商中國記者提問時稱，主要策略是：
一是充實理財產品貨架，做優特色。擴大旗艦產品渠道和客群覆蓋，為特定客群提供差異化的投資策略安排，積極佈局養老理財產品、權益類產品、外匯產品和 QDII產品等，提升多元化產品供應能力。
二是做好大類資產配置。積極拓展低波動資產，如存款、債權類非標、量化對沖策略基金等；主動配置中波動資產，如利率債、信用債、存單、收益憑證等；擇優配置高波動資產，如二級市場股票投資、CTA、港股、REITS等。
2021年末資管新規過渡期將結束，對於理財整改計劃，塗宏直言，沒有理財產品回表安排，“針對理財存量整改已經提早計提撥備，加大資產處置力度。我行需要回表資產規模很小，資產質量也很好，目前沒有安排回表資產，而是留在了存量產品中。”
“雖然沒有回表，但為了保證理財產品的安全兌付，會在表內計提一定的撥備，這是因為理財產品為全行中收貢獻了比較大的比重，這個收入能力遠超應計提撥備的金額。如果和監管達成一致，我們會和外部審計、監管三方商討一個準確的數字，但是金額不大。”塗宏告訴記者，對存在政策制度障礙或期限過長確實難以在過渡期內完成處置的資產，交行將依據政策安排申請個案處理，並進行逐筆跟蹤和專項化解；同時，積極探索透過市場化轉讓的方式處置。
據介紹，交行將依據最新監管政策申請納入個案處理的規模合計約1998億元。
施羅德交銀理財定位：兩個市場兩種資源對接
今年2月22日，全球資管巨頭施羅德投資管理（持股51%）和交銀理財（持股49%）合資成立的施羅德交銀理財籌建獲批，成為第三家獲批籌建的合資理財公司，受到市場廣泛關注。
對於這家備受關注的合資理財公司，在業績會現場，塗宏告訴記者，“合資理財公司的定位，將圍繞總行‘建設具有財富管理特色和全球競爭力的世界一流銀行’的戰略，既不同於交銀施羅德公募基金公司，也不同於交銀理財子公司，而是要介於兩者之間，體現交行國際化、綜合化競爭優勢，能進行境內外資產負債端雙向流動，例如把境外的多品種資產提供給境內的理財客戶，也可以透過施羅德把境外長線資金引入境內權益市場，發揮國際化優勢，實現兩個市場兩種資源對接。”
他介紹，合資理財公司將充分發揮雙方股東在客戶資源、產品設計、投資能力、風險管理等方面的互補資源及能力；產品定位方面，將利用國際研究與大資料研究的決策支援，打造有別於“固收+”的專業化和特色化產品線，涵蓋權益類、混合類、跨境類及另類資產等。
與母公司相比，該公司將發揮外方股東多資產配置優勢，培育多資產、中長期限的投資理念；籌建過程中，組織架構搭建、人員招聘、產品設計等環節都會充分體現市場化運作的原則，從而提升合資公司的市場競爭力。
年報顯示，截至2020年末，交銀理財總資產88.74億元，去年實現淨利潤6.65億元，同比增長647%。報告期末，產品餘額5337.97億元、較上年末增長384%；其中，開放式淨值型產品（不含現金管理類）餘額3178.66億元、佔比59.55%；行外代銷產品餘額914.22億元，佔比17.13%。
2021年淨息差預計基本穩定，高成本存款管控不放鬆
財報顯示，2020年交行淨息差總體穩定，淨利息收益率1.57%，較上年末下降1個基點，主要得益於市場環境帶來的負債利率的下降及主動壓降高成本負債。
“從全年息差展望來看，除非是內、外環境有大的變化，2021年淨息差預計是基本穩定的”，交行副行長郭莽表示，有利因素是LPR利率下降，邊際影響在減弱，資產收益率下行趨緩，並且有回升的可能；但不利因素是，市場利率有所回升，負債成本下降的勢能在減弱。
在資產端，郭莽介紹，交行今年將繼續堅持零售轉型的導向、繼續提升零售貸款佔比；做好存量對公貸款到期管理和移位再貸工作，特別關注和把握國家重點工程、重點專案；做好債券投資增量配置和存量最佳化，進一步最佳化投資結構，會擇期置換部分低收益存量債權，適度增大信用債力度，做大利率債的流量業務，加快國債和政金債的速度，提升債券投資收益。
年報裡，交行2020年財富金融成績單是：去年末，交行境內行零售客戶數已達1.79億戶，較上年末增長3.34%；交行管理個人金融資產（AUM）規模達3.9萬億元，較上年末增長13.04%，理財、基金、保險、信託等財富管理產品規模增量同比提升24.40%，在零售AUM增量中佔比63.94%。
中高階客群貢獻明顯，季均資產50萬元以上客戶AUM餘額2.6萬億元，較上年末增長19.24%，佔全行AUM餘額的66.81% ，同比提升3.70個百分點。
而做大做強財富管理金融業務，改善負債結構，正是交行今年將繼續發力的重點。
業績會上，郭莽介紹，交行今年將圍繞著提升核心負債增長能力，提升低成本存款佔比。比如，加快源頭客戶的拓展，進一步聚焦貸發、商戶、個貸等四類源頭資金客群，強化資金的溯源；把握資金流動規律和居民財富配置要求，加強創新、多元化配置中，做大AUM規模的過程中，有效吸引行外資金穩定增長等。
此外，郭莽透露，交行會持續加強高成本存款的管控，他預計，“今年交行在結構性存款會繼續壓降，大額存單增量不超過700億。在定價上，新發大額存單和結構性存款，利率均要低於同業水平。”
百萬使用者都在看
突發！昔日千億白馬股面臨股民集體索賠，這些人成被告，中國版集體訴訟開啟？公司最新回應…
突然暴漲！"茅指數"狂飆，核心資產猛漲7000億！張坤年內首度現身調研，300億細分龍頭漲停，調整結束了？
重磅！炒房客遭圍剿，一旦發現立刻抽貸！三部門罕見圍堵"經營貸"，嚴防資金違規入市，專項排查開啟
中東戰火重燃！沙特油田遭導彈襲擊，油價瞬間飆漲！沙特國防部：將採取威懾行動！影響有多大？
人氣歸來！千億張坤首度"露面"，調研這家A股公司，啥訊號？漲停引來2家機構入局，新買點正在趕來？
味道變了？基金公司購買自家產品，這類基金竟成主流，什麼訊號？自購偏股基金已現虧損，真的變天了？
ID：quanshangcn
Tips：在券商中國微訊號頁面輸入證券程式碼、簡稱即可檢視個股行情及最新公告；輸入基金程式碼、簡稱即可檢視基金淨值。