這是一場提前半年之久的籌謀？博時優質鑫選單日認購約50億，華西證券募36億轟動行業，成券結最爆款
財聯社（深圳，記者 沈述紅）訊，今日，沉寂許久的基金髮行市場迎來了一隻小爆款。
據財聯社記者從渠道人士處獲悉，今日開募的博時優質鑫選，單日募集規模已達到約50億元，其中僅華西證券一家券商渠道便提供了35.75億元的首募規模。
作為一隻定製型的券結基金，這一成績在當下幾乎可以用“難得”來形容。一位券商渠道人士透露，35.75億元，已足以讓華西證券成為歷史上發行的券結基金中，單日獲配規模最大的券商。
從過往情況來看，2019年睿遠基金髮行的睿遠價值成長以58.75億元，成為當年發行規模最大的券結產品。彼時，雖然中信證券單日募集規模達到百億，但由於配售比限制，其最終獲配金額不足30億元。隨後在2020年底，國金證券也曾以一天銷售近30億的速度刷新券結基金的券商單日銷售紀錄。
券結基金迎“小爆款”
50億元的單日首募規模，在2021年發行的公募基金中，看起來似乎有點“其貌不揚”。但作為採取券結模式的產品，僅券商渠道單日募集規模便能達到近36億元，卻實屬不易。
據財聯社記者從渠道人士處獲悉，今日開募的博時優質鑫選，單日募集規模已達到約50億元，其中僅華西證券一家券商渠道便提供了35.75億元的首募規模。
根據份額髮售公告，博時優質鑫選認購時間為2021年10月26日至2021年11月05日，其中券商渠道，也即華西證券，僅售一天。除此之外，該基金代銷渠道還包括行南京銀行，以及長量基金等。
這隻瞄準了碳中和、內循環、專精特新等優勢製造業的基金，為1年持有期產品，基金經理為沙煒，華西證券為券結券商，南京銀行為託管銀行。
一位券商渠道人士透露，35.75億元，已足以讓華西證券成為歷史上發行的券結基金中，單日獲配規模最大的券商。
從過往情況來看，2019年睿遠基金髮行的睿遠價值成長以58.75億元，成為當年發行規模最大的券結產品。彼時，雖然中信證券單日募集規模達到百億，但由於配售比限制，其最終獲配金額不足30億元。隨後在2020年底，國金證券也曾以一天銷售近30億的速度刷新券結基金的券商單日銷售紀錄。
而在今年9月初開募的永贏長遠價值，雖然是今年採用券結模式的基金中首發規模最大的偏股型基金，其認購規模超過了80億元的上限，最終發行規模達79.26億元。不過，這之中，有50億以上的規模貢獻源於寧波銀行、交通銀行等銀行端，其次才是安信證券。
一場提前半年之久的籌謀
據財聯社記者瞭解，博時優質鑫選之所以能在單一券商渠道取得如此銷量，更多來源於博時基金和華西證券長達一個季度，乃至提前半年之久的籌謀。
“針對這隻產品，博時基金和華西證券一開始並沒有定產品發行的規模目標，定的是深度服務的目標。”一位渠道人士坦言，他表示，博時基金聯合華西證券提前半年就開始選產品，做測試。當時選擇的維度並非以明星基金經理為前提，而是找管理規模適中的基金經理，風格也要匹配當下以及未來的行情。
提前一個季度做好規劃後，雙方提前2個月開始連續深度預熱，進行了覆蓋56個大中小城市的65場現場投教培訓。
“好產品、好陪伴、好時機，三者共同成就了博時優質鑫選的首日發行規模。”他總結道，“一切都是順理成章。”
上述渠道人士進一步解釋，該基金的基金經理沙煒是博時權益明星中生代靈魂人物，從業經驗較為豐富，管理規模適中，能力圈可以走均衡型道路，代表產品博時絲路主題也有較為不錯的業績。“加上在‘好做不好發’的當下，通過深耕渠道做好逆勢發行，是能取得客户認同的。”
財聯社記者瞭解到，早在2020年年底，博時基金便已開始規劃參與券結模式一事。在經歷了較為穩妥的規劃和系統測試後，該公司打造了一套標準化的參與券商財富管理轉型的基金公司配套體系，並計劃走精品路線。針對公募參與券商財富管理轉型，博時基金將其服務總結為“五個走進”，也即“走進博時、走進分支、走進上市公司、走進基金經理、走進資產配置”。
隨後，在今年9月13日，博時基金與浙商證券和財通證券兩家券商合作，打造了博時鳳凰領航混合這一券結基金。短短4個募集日，博時鳳凰領航首募規模也超過了60億元。而這，也是博時基金試水券結模式的首隻產品。
另一知情人士告訴財聯社記者，華西證券聯合博時基金共同發行的券結產品銷售，雙方都提前進行了充分的準備和宣導。
他透露，在聯合博時基金舉辦近70場產品培訓外，10月15日，華西證券還在綿陽集中動員了分公司總經理和四川省內營業部總經理在綿陽籌謀發行一事。考慮到疫情方面的影響，四川省外的分支機構總經理通過視頻參加。
基金經理沙煒：聚焦優勢製造業 宜均衡配置
作為上述“小爆款”的基金經理，沙煒目前擔任博時基金權益投資三部總經理助理，是博時權益明星中生代靈魂人物。他具有12.9年證券從業經驗、6.1年公募基金管理經驗。
沙煒於2008年加入博時基金，研究員期間先後覆蓋鋼鐵、化工、石化、建築建材、煤炭、有色等諸多週期性行業。2017年起，他開始擔任博時投研一體化小組週期組組長，負責協調統籌全公司大週期板塊的研究與投資。整體來看，沙煒整體是週期+科技的框架，左手週期成長股、右手科技新能源，以醫藥和消費為輔。
目前，沙煒在管基金包括博時絲路主題、博時研究臻選、博時戰略新材料、博時週期優選等四隻。以其管理時間最長的博時絲路主題為例，據wind統計，自2015年5月22日至2021年10月27日，該基金累計回報達到了133.40%。
對於目前震盪分化加劇的市場，沙煒也有自己深刻的思考與應變之道——採取適度均衡策略，挖掘中期景氣和長期空間的行業機會。
據悉，其此次發行的博時優質鑫選，也將重點配置基本面強、中期行業景氣向上、政策大力支持、長期空間和格局都較優的方向，聚焦碳中和、內循環、專精特新等優勢製造業，在行業配置上適度均衡，並根據對明後年經濟結構（疫情、出口、經濟政策）和重點行業的預期調整，關注消費等核心資產“跌出來的機會”。
“當前宏觀經濟和政策環境重新定位，市場博弈成分加重，波動加大。另一方面，國內流動性充裕，且從大方向來看政策空間還比較充裕，經濟總的風險可控，預期下半年市場整體偏震盪上行。”沙煒説。
近日，沙煒發表觀點指出，在流動性寬鬆背景下，預計四季度A股指數會在震盪中逐步上行，但博弈成分可能增加，建議投資者在長期成長方向上做好均衡配置。
沙煒指出，A股近幾個月板塊輪動較快，蹺蹺板效應明顯，這主要與宏觀經濟、政策、年底季節性等因素相關。展望四季度，在宏觀經濟底部和政策預期明朗之前，由於基本面預期不穩定但流動性寬裕態勢確定，市場整體和各板塊之間會維持高波動狀態。待市場對經濟底部確認後，會相應地出現較大的反彈機會。
他表示，四季度看好政策大力支持、中期景氣向上、長期空間足夠的板塊，持續看好“碳中和”背景下的新能源和高耗能行業龍頭、半導體和新材料領域的核心企業，以及“專精特新”政策下在機械化工等電子方向中的“小巨人”企業。此外，今年以來以“茅指數”為代表的核心資產下跌較多，目前估值已有一定吸引力，會有資金去博弈明年的景氣好轉和估值切換。考慮到四季度面臨的缺煤缺電等情況，一些能源品和工業品價格波動會加大，這會導致市場資金的博弈充分增加。
發力財富管理的華西證券
博時優質鑫選，也是華西證券的第二隻券結產品。
此前，該公司還聯合大成基金髮行了大成核心趨勢這一券結基金。9月上旬，大成基金髮布公告稱，公司已於9月10日完成了大成核心趨勢證券交易模式的轉換工作。最終，華西證券為大成核心趨勢貢獻了25.6億元的認購規模。
兩隻券結基金都有較為不錯的成績，這可能無法用簡單的“運氣”來形容。在這背後，華西證券做對了什麼？
上述知情人士表示，華西證券很早便提出要財富管理轉型。這些年，華西證券致力於逐步改善客户結構，為不同客户提供相匹配的金融產品。
公開信息顯示，華西證券的財富管理始於2011年。2016年8月，該公司吹響了將互聯網基因融入財富管理全過程的“168計劃”集結號。多年來，華西證券財富管理業務堅持以科技金融助力變革創新，持續將科技金融與業務緊密融合，最終構建“以客户為中心”的智能化綜合理財服務體系。
“我們的目標是找到合適的客户，為合適的客户配置合適的產品和服務。”華西證券首席運營官、副總裁祖強曾説。
目前，華西證券正在大力推動各專業部門的內部整合力度，提升專業協同效率，實現經營管理、人才培養、網點佈局等方面的系統性優化。實施這一步驟的目標，是為財富客户提供更加綜合化、多樣化、個性化的服務。
“未來，華西證券零售財富管理業務致力於打造聚焦富裕客羣，提供“客户為中心”的開放式產品平台及資產配置服務的O2O財富管理生態體系，並對標嘉信理財。”華西證券黨委書記、董事長魯劍雄説道。
具體而言，華西證券將緊跟行業趨勢，以基金投顧為着力點，協同公司整體投研能力，逐漸由“運動式”銷售轉向基於資產配置的產品銷售，從而實現賣方投顧向買方投顧的轉變。
華西證券在財富管理方面的發力不止於此。
近期，該公司獲批准予出資設立公募基金華西基金；今年年中，該公司還曾順利拿下第二批基金投顧試點資格，財富管理轉型駛向快車道。