新年第一週,你最看好哪個板塊?
A股開門紅機率高
2023年的最後3個交易日,A股市場情緒回暖,上證指數日線錄得3連陽,最新指數再次逼近3000點。2024年第一個交易日,A股會否迎來開門紅行情?
透過梳理2000年以來的A股元旦節後市場資料,證券時報·資料寶統計發現,過往24個年度當中,上證指數元旦節後首日上漲的次數有15次,上漲機率為62.5%。深證成指元旦節後首日上漲的次數有14次,上漲機率為58.33%。
開年後一週內,大盤指數表現如何?資料寶統計,元旦節後5個交易日,上證指數累計上漲的次數有17次,上漲機率為70.83%;深證成指累計上漲的次數有16次,上漲機率為66.67%。值得一提的是,過去7個年度,上證指數、深證成指元旦節後5個交易日累計上漲的有6次,上漲機率達到85.71%。
元旦節後五大板塊勝率高
分行業來看,元旦節後5個交易日內,共24個行業入圍漲幅榜前三位。國防軍工、傳媒、電力裝置、計算機、有色金屬行業均入圍5次以上。其中國防軍工入圍次數最多,合計有8次。
資料寶統計,截至12月29日收盤,國防軍工(申萬一級行業)指數市盈率為48.44倍,十年來分位點值為0.2%,處於階段低點位置。13只軍工股滾動市盈率低於30倍,包括振華科技、內蒙一機、三角防務、中航重機、中航光電等。
在上述市盈率不到30倍的軍工股中,6股最新收盤價較2023年以來高點回撤30%以上,分別是振華科技、中簡科技、光威復材、中航重機、宏達電子、派克新材。振華科技回撤幅度50.69%居首,該股是機構扎堆重倉股,2023年第三季度末,2只社保基金組合現身前十大流通股東名單,合計持倉市值超11億元。
中郵證券在研報中提到,當前軍工板塊滾動市盈率和市淨率均處於歷史低位,預計隨著“十四五”規劃中期調整落地,軍工行業上市公司訂單有望普遍回暖,軍工行業有望迎來估值修復。
廣發證券認為,產能週期方面,主要卡位環節產能或持續釋放,國企改革持續深化,企業盈利釋放動力已迎向上拐點。庫存週期,覆盤2020 年以來軍工行情,尤以上游元器件的被動去庫—主動補庫所牽引。新一輪補庫週期有望逐步到來,疊加產品、產能週期雙擊,重視軍工β反轉。
機構看好2024年初行情
2024年開年第一個月,A股行情又會如何演繹?透過梳理2000年以來的A股1月市場資料,過往24個年度當中,上證指數1月份上漲的次數有13次,上漲機率為54.17%。深證成指1月份上漲的次數有14次,上漲機率為58.33%。
哪些行業最有上漲潛力?資料寶統計,過去24年裡,共4個行業入圍1月份漲幅前三位5次以上,分別是計算機、銀行、鋼鐵、通訊。入圍漲幅前三次數最多的是計算機行業,共8次入圍。2023年計算機指數累計漲幅8.83%,排在行業漲幅榜第三位,大幅跑贏同期上證指數。2024年1月份,會否延續上一年火熱行情,值得期待。
多家機構也對2024年的開年行情持樂觀預期。中信建投證券指出,經濟有望逐步築底,主要寬基指數PB估值接近近3年底部水平,年末歲初機構調倉之後,預計市場底有望逐步出現。此外,年初雖為大部分行業淡季,但科技等相關行業產業趨勢已經出現,第一季度相關催化性事件較多,且預計一季度業績也有望予以兌現。
渤海證券認為,跨年資金的流動性壓力已緩解,伴隨年末流動性緊張風險的解除,1月國內流動性預計將保持合理充裕狀態。加上當前靜態估值已位於底部,A股已具備估值上修條件,市場1月出現反彈行情的機率較高。